A taxa m\u00e9dia de juros para as fam\u00edlias e as empresas chegou, em fevereiro, a 43,7% ao ano nas concess\u00f5es de empr\u00e9stimos no cr\u00e9dito livre. O resultado representa\u00a0um\u00a0aumento de 1,5 ponto percentual (pp) em um m\u00eas e de de 3,4 pp em 12 meses, segundo as Estat\u00edsticas Monet\u00e1rias e de Cr\u00e9dito<\/a>, divulgadas nesta quarta-feira (9) pelo Banco Central (BC). A eleva\u00e7\u00e3o\u00a0dos juros banc\u00e1rios acompanha um momento de alta da taxa b\u00e1sica de juros da economia, a Selic, definida em 14,25% ao ano\u00a0pelo Comit\u00ea de Pol\u00edtica Monet\u00e1ria (Copom) do BC<\/a>. A Selic \u00e9 o principal instrumento usado pelo BC para controlar a infla\u00e7\u00e3o. O Banco Central justifica o aumento da taxa com a necessidade de esfriar a demanda e conter a infla\u00e7\u00e3o, porque os juros mais altos encarecem o cr\u00e9dito e estimulam a poupan\u00e7a, fazendo com que as pessoas consumam menos e os pre\u00e7os ca\u00edam.<\/p>\n As estat\u00edsicas mostram que\u00a0a taxa de capta\u00e7\u00e3o de recursos livres dos bancos (o quanto \u00e9 pago pelo cr\u00e9dito) subiu 0,6 pp no m\u00eas e 0,7 pp em 12 meses, chegando a 32,3% em fevereiro. At\u00e9 o fim do ano, a previs\u00e3o dos analistas\u00a0\u00e9 que a Selic suba para 15%<\/a>.<\/p>\n \u00a0\n<\/p>\n![](\"https:\/\/voltaredonda.rio.br\/wp-content\/uploads\/2025\/04\/1744265669_706_ebc.png\")
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| Contrata\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito<\/td>\n | taxa m\u00e9dia de juros<\/td>\n | varia\u00e7\u00e3o fev\/jan<\/td>\n | varia\u00e7\u00e3o fev25\/fev24<\/td>\n<\/tr>\n |
| para fam\u00edlias<\/td>\n | 56,3%<\/td>\n | \u2191 2,4 pp<\/td>\n | \u2191 3,6 pp<\/td>\n<\/tr>\n |
| para empresas<\/td>\n | 23,9%<\/td>\n | \u2193 0,2 pp<\/td>\n | \u2191 2,3 pp<\/td>\n<\/tr>\n<\/tbody>\n<\/table>\n Nas novas contrata\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito para as fam\u00edlias, a taxa m\u00e9dia de juros livres atingiu 56,3% ao ano, com altas de 2,4 pp no m\u00eas e de 3,6 pp em 12 meses<\/strong>. De acordo com o BC, o aumento no m\u00eas \u00e9 resultado, basicamente, da eleva\u00e7\u00e3o das taxas de juros das opera\u00e7\u00f5es de cart\u00e3o de cr\u00e9dito rotativo, em 9,6 pp, para 450,6% ao ano, e de cr\u00e9dito pessoal n\u00e3o consignado, em 6,1 pp, para 105,9% ao ano.<\/p>\n O cr\u00e9dito rotativo dura 30 dias e \u00e9 tomado pelo consumidor quando se paga menos que o valor integral da fatura do cart\u00e3o de cr\u00e9dito \u2500 utilizando a parcela m\u00ednima, por exemplo. Ou seja, nesse momento, o cliente contrai um empr\u00e9stimo e come\u00e7a a pagar juros sobre o valor que n\u00e3o conseguiu quitar. A modalidade \u00e9 uma das mais altas do mercado.<\/p>\n Ap\u00f3s os 30 dias, as institui\u00e7\u00f5es financeiras parcelam a d\u00edvida do cart\u00e3o de cr\u00e9dito. Nesse caso do cart\u00e3o parcelado, os juros subiram 7,2 pp no m\u00eas e ca\u00edram 7,1 pp em 12 meses, indo para 181,8% ao ano.<\/p>\n Nas contrata\u00e7\u00f5es para as empresas, a taxa m\u00e9dia do cr\u00e9dito livre ficou em 23,9% ao ano, com redu\u00e7\u00e3o de 0,2 pp no m\u00eas.<\/strong> Foram determinantes para isso os recuos nas taxas m\u00e9dias de cart\u00e3o de cr\u00e9dito rotativo, de 39,2 pp, e de capital de giro com prazo at\u00e9 365 dias, 5,4 pp. Em 12 meses, entretanto, o aumento \u00e9 de 2,3 pp.<\/p>\n Segundo o BC, em fevereiro, tanto o efeito da varia\u00e7\u00e3o das taxas de juros (efeito taxa)\u00a0quanto o efeito da altera\u00e7\u00e3o na composi\u00e7\u00e3o dos saldos (efeito saldo)\u00a0foram determinantes para a eleva\u00e7\u00e3o das taxas m\u00e9dias de juros do cr\u00e9dito livre.<\/p>\n No cr\u00e9dito livre, os bancos t\u00eam autonomia para emprestar o dinheiro captado no mercado e definir as taxas de juros cobradas dos clientes. J\u00e1 o cr\u00e9dito direcionado \u2500 com regras definidas pelo governo \u2500 \u00e9 destinado basicamente aos setores habitacional, rural, de infraestrutura e ao microcr\u00e9dito.<\/p>\n No caso do cr\u00e9dito direcionado, a taxa para pessoas f\u00edsicas ficou em 10,5% ao ano em fevereiro, com redu\u00e7\u00e3o de 0,8 pp em rela\u00e7\u00e3o ao m\u00eas anterior e alta de 1,1 pp em 12 meses. Para empresas, a taxa caiu 1 pp no m\u00eas e aumentou 1,4 pp em 12 meses, indo para 13,5% ao ano.<\/p>\n Assim, a taxa m\u00e9dia no cr\u00e9dito direcionado ficou em 11,2% ao ano, redu\u00e7\u00e3o de 0,8 pp no m\u00eas e alta de 1,1 pp em 12 meses.<\/strong><\/p>\n Em fevereiro, as concess\u00f5es de cr\u00e9dito tiveram queda de 1,2%, chegando a R$ 575,5 bilh\u00f5es, resultado da redu\u00e7\u00e3o de 4,2% para as pessoas f\u00edsicas e aumento de 2,7% para empresas.<\/strong><\/p>\n As concess\u00f5es de cr\u00e9dito direcionado subiram 19,1% no m\u00eas, enquanto no cr\u00e9dito livre houve redu\u00e7\u00e3o de 3%.<\/p>\n Com isso, o estoque de todos os empr\u00e9stimos concedidos pelos bancos do Sistema Financeiro Nacional (SFN) ficou em R$ 6,486 trilh\u00f5es, um crescimento de 0,4% em rela\u00e7\u00e3o a janeiro. Na compara\u00e7\u00e3o interanual, com fevereiro do ano passado, o cr\u00e9dito total cresceu 11,8%.<\/p>\n O resultado refletiu aumento de 0,5% no saldo das opera\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito pactuadas com pessoas jur\u00eddicas (R$ 2,459 trilh\u00f5es) e o incremento de 0,4% no de pessoas f\u00edsicas (R$ 4,027 trilh\u00f5es).<\/p>\n J\u00e1 o cr\u00e9dito ampliado ao setor n\u00e3o financeiro \u2500\u00a0que \u00e9 o cr\u00e9dito dispon\u00edvel para empresas, fam\u00edlias e governos, independentemente da fonte (banc\u00e1rio, mercado de t\u00edtulo ou d\u00edvida externa) \u2500 alcan\u00e7ou R$ 18,789 trilh\u00f5es, com aumento de 1,7% no m\u00eas, refletindo, principalmente, o acr\u00e9scimo de 3,6% nos t\u00edtulos p\u00fablicos de d\u00edvida. Em 12 meses, o cr\u00e9dito ampliado cresceu 14,9%, com avan\u00e7os de 16,9% nos t\u00edtulos de d\u00edvida e de 11,4% nos empr\u00e9stimos.<\/p>\n Segundo o Banco Central, a inadimpl\u00eancia \u2500 atrasos acima de 90 dias \u2500\u00a0se mant\u00e9m est\u00e1vel h\u00e1 bastante tempo, com pequenas oscila\u00e7\u00f5es. Ela registrou 3,3% em fevereiro. Nas opera\u00e7\u00f5es para pessoas f\u00edsicas, situa-se em 3,8%, e para pessoas jur\u00eddicas em 2,3%.<\/strong><\/p>\n O endividamento das fam\u00edlias \u2500 rela\u00e7\u00e3o entre o saldo das d\u00edvidas e a renda acumulada em 12 meses \u2500 ficou em 48,7% em janeiro, aumento de 0,3 pp no m\u00eas e de 0,9 pp em 12 meses. Com a exclus\u00e3o do financiamento imobili\u00e1rio, que pega um montante consider\u00e1vel da renda, o endividamento ficou em 30,6% no primeiro m\u00eas do ano.<\/p>\n J\u00e1 o comprometimento da renda \u2500 rela\u00e7\u00e3o entre o valor m\u00e9dio para pagamento das d\u00edvidas e a renda m\u00e9dia apurada no per\u00edodo \u2500 ficou em 27,3% em janeiro, aumento de 0,3 pp na passagem do m\u00eas e de 1,5% em 12 meses.<\/p>\n Esses dois \u00faltimos indicadores s\u00e3o apresentados com uma defasagem maior do m\u00eas de divulga\u00e7\u00e3o, pois o Banco Central usa dados da Pesquisa Nacional por Amostra de Domic\u00edlio (Pnad), do Instituto Brasileiro de Geografia e Estat\u00edstica (IBGE).<\/p>\n <\/p>\n \n <\/div>\n , author]<\/p>\n |